PENGARUH PERMODALAN RISIKO OPERASIONAL DAN TINGKAT SUKU BUNGA TERHADAP PROFITABILITAS PERUSAHAAN FINTECH LENDING
Abstract
Penyelenggara fintech lending di Indonesia dalam lima tahun terakhir terus mengalami penurunan. Rasio profitabilitas yang dilihat dari nilai return on asset dan return on equity mengalami fluktuasi, yang mengindikasikan adanya permasalahan keuangan pada penyelenggara fintech lending. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui kinerja keuangan yang diukur melalui profitabilitas yang dipengaruhi oleh permodalan, risiko operasional, dan tingkat suku bunga (BI Rate). Penelitian dilakukan pada 17 perusahaan fintech lending yang terdaftar dan berizin di Otoritas Jasa Keuangan (OJK) pada tahun 2019-2021. Penelitian ini menggunakan analisis regresi linear berganda. Berdasarkan hasil analisis yang diperoleh yaitu rasio permodalan berpengaruh positif dan signifikan terhadap profitabilitas, sedangkan rasio risiko operasional dan tingkat suku bunga berpengaruh negatif dan signifikan terhadap profitabilitas. Implikasi penelitian ini dapat menjadi masukan kepada perusahaan fintech lending untuk lebih memerhatikan aspek permodalan, risiko operasional, dan tingkat suku bunga untuk meningkatkan profitabilitas.
Kata kunci: BI rate; fintech lending; permodalan; profitabilitas; risiko operasional.
Downloads
Download data is not yet available.
References
Almaqtari, F. A., Al-Homaidi, E. A., Tabash, M. I., & Farhan, N. H. (2019). The determinants of profitability of Indian commercial banks: A panel data approach. International Journal of Finance and Economics, 24(1), 168–185. https://doi.org/10.1002/ijfe.1655
Batten, J., & Vo, X. V. (2019). Determinants of Bank Profitability—Evidence from Vietnam. Emerging Markets Finance and Trade, 55(6), 1417–1428. https://doi.org/10.1080/1540496X.2018.1524326
Capriani, N. W., & Dana, I. M. (2016). Pengaruh Risiko Kredit Risiko Operasional dab Risiko Likuiditas Terhadap Profitabilitas BPR di Kota Denpasar. E-Jurnal Manajemen Unud, 5(3), 1486–1512. www.bi.go.id
Ebenezer, O. O., Islam, M. A., Yusoff, W. S., & Rahman, S. (2019). The effects of liquidity risk and interest-rate risk on profitability and firm value among banks in ASEAN-5 countries. Journal of Reviews on Global Economics, 8, 337–349.
Fahmi, I. (2015). Manajemen Perbankan Konvensional & Syariah. Mitra Wacana Media.
Fidanoski, F., Choudhry, M., Davidović, M., & Sergi, B. S. (2018). What does affect profitability of banks in Croatia? Competitiveness Review, 28(4), 338–367. https://doi.org/10.1108/CR-09-2016-0058
Gai, K., Qiu, M., & Sun, X. (2018). A survey on FinTech. Journal of Network and Computer Applications, 103.
Gomber, P., Koch, J. A., & Siering, M. (2017). Digital Finance and FinTech: current research and future research directions. Journal of Business Economics, 87(5), 537–580. https://doi.org/10.1007/s11573-017-0852-x
Haninah, H., & Masdjojo, G. N. (2022). The Effect of Third Party Funds Growth, Credit Growth, Non Performing Loan (NPL) and Interest Rate on Profitability in Conventional Commercial Banks Listed on Idx for The Period 2018-2021. Jurnal Ekonomi, 11(2), 897–906.
Hutapea, R. (2020). Minimalisasi Risiko Kredit (NPL) pada Fintach Peer to Peer Lending melalui Kewajiban Pelaporan SLIK OJK. Jurnal Ilmiah Mandala Education, 6, 241–250. http://ejournal.mandalanursa.org/index.php/JIME/index
Irawan, F., & Puteri, H. E. (2020). Interaksi Aspek Permodalan, Risiko Pembiayaan, dan Indikator Makroekonomi Dalam Mempengaruhi Profitabilitas BPRS di Indonesia Periode 2014-2018. Jurnal Benefita, 5(3), 401. https://doi.org/10.22216/jbe.v5i3.5623
Kasmir, D. (2014). Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya. PT. Rajagrafindo Persada.
Lee, I., & Shin, Y. J. (2018). Fintech: Ecosystem, business models, investment decisions, and challenges. Business Horizons, 6(1), 35–46. https://doi.org/10.1016/j.bushor.2017.09.003
Lestari, N. P. M. (2019). Pemahaman Generasi Milenial Berinvestasi di Peer to Peer Lending. Jurnal Manajemen Bisnis, 16(3), 17–30.
Marginingsih, R. (2018). Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ecodemica, 2(1).
OJK. (2022). POJK No. 77/POJK.01/2016 tentang Layanan Pinjam Meminjam Uang Berbasis Teknologi Informasi.
Posumah, R. F. K., Tulung, J. E., & Wangke, S. J. C. (2022). Analisis Pengaruh Rasio Permodalan, Kualitas Piutang, Likuiditas Dan Rasio Gearing Terhadap Profitabilitas Pada Perusahaan Pembiayaan Periode 2017-2020. Jurnal EMBA, 10.
Probowati, L., & Nabhan, F. (2021). Peran Capital Adequacy Ratio (CAR) dalam Mengendalikan Liquidity Risk dan Credit Risk, Sehingga Mampu Mendorong Peningkatan Profitability. In IHTIYATH Jurnal Manajemen Keuangan Syariah, 5(2).
Rachmawati, S., & Marwansyah, S. (2019). Pengaruh Inflasi, Bi Rate, Car, Npl, Bopo Terhadap Profitabilitas Pada Bank Bumn: Pengaruh Inflasi, Bi Rate, Car, Npl, Bopo Terhadap Profitabilitas pada Bank Bumn. Jurnal Mantik, 3(1), 117–122.
Riyadi, S. (2006). Banking Asets and Liability Management.
Santika, A. (2019). Pengaruh Islamic Social Reporting terhadap Profitabilitas (Return on Asset dan Return on Equity) Pada Bank Umum Syariah Di Indonesia. Jurnal Ekonomi Syariah, 4(2), 1. https://doi.org/10.22219/jes.v4i2.9870
Suryadi, A. A., Rinofah, R., & Sari, P. P. (2022). Analisis CAR, NPL, BOPO dan LDR terhadap Profitabilitas. Jurnal Ekonomi, Keuangan & Bisnis Syariah, 4(4).
Syah, T. A. (2018). Pengaruh Inflasi, BI Rate, NPF, Dan BOPO Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia. El-Jizya: Jurnal Ekonomi Islam, 6(1), 133–153.
Syakhrun, M., Amin, A., & A. (2019). Pengaruh CAR, BOPO, NPF dan FDR Terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah di Indonesia. Bongaya Journal of Research in Management, 2. https://ojs.stiem-bongaya.ac.id/index.php/BJRM
Taswan. (2010). Manajemen Perbankan Konsep, Teknik dan Aplikasi (2nd ed.). IPP STIM YKPN.
Tripuspitorini, F. A. (2021). Analisis Pengaruh Inflasi, Nilai Tukar Rupiah, dan BI-Rate terhadap Harga Indeks Saham Syariah Indonesia. Jurnal Maps (Manajemen Perbankan Syariah), 4(2), 112–121.
Warnayanti, K. A., & Dewi, S. K. S. (2017). Peran Risiko Kredit Dalam Memoderasi Pengaruh Kecukupan Modal, Penyaluran Kredit Dan Bopo Terhadap Profitabilitas. E-Jurnal Manajemen Universitas Udayana, 7(1), 105. https://doi.org/10.24843/EJMUNUD.2018.v7.i01.p05
Widyastuti, T., & Riyanto, B. (2018). The Effect of Inflation on Stock Returns: Evidence from Indonesia Stock Exchange. International Journal of Economics, Commerce and Management, 6(10), 51–61.
Batten, J., & Vo, X. V. (2019). Determinants of Bank Profitability—Evidence from Vietnam. Emerging Markets Finance and Trade, 55(6), 1417–1428. https://doi.org/10.1080/1540496X.2018.1524326
Capriani, N. W., & Dana, I. M. (2016). Pengaruh Risiko Kredit Risiko Operasional dab Risiko Likuiditas Terhadap Profitabilitas BPR di Kota Denpasar. E-Jurnal Manajemen Unud, 5(3), 1486–1512. www.bi.go.id
Ebenezer, O. O., Islam, M. A., Yusoff, W. S., & Rahman, S. (2019). The effects of liquidity risk and interest-rate risk on profitability and firm value among banks in ASEAN-5 countries. Journal of Reviews on Global Economics, 8, 337–349.
Fahmi, I. (2015). Manajemen Perbankan Konvensional & Syariah. Mitra Wacana Media.
Fidanoski, F., Choudhry, M., Davidović, M., & Sergi, B. S. (2018). What does affect profitability of banks in Croatia? Competitiveness Review, 28(4), 338–367. https://doi.org/10.1108/CR-09-2016-0058
Gai, K., Qiu, M., & Sun, X. (2018). A survey on FinTech. Journal of Network and Computer Applications, 103.
Gomber, P., Koch, J. A., & Siering, M. (2017). Digital Finance and FinTech: current research and future research directions. Journal of Business Economics, 87(5), 537–580. https://doi.org/10.1007/s11573-017-0852-x
Haninah, H., & Masdjojo, G. N. (2022). The Effect of Third Party Funds Growth, Credit Growth, Non Performing Loan (NPL) and Interest Rate on Profitability in Conventional Commercial Banks Listed on Idx for The Period 2018-2021. Jurnal Ekonomi, 11(2), 897–906.
Hutapea, R. (2020). Minimalisasi Risiko Kredit (NPL) pada Fintach Peer to Peer Lending melalui Kewajiban Pelaporan SLIK OJK. Jurnal Ilmiah Mandala Education, 6, 241–250. http://ejournal.mandalanursa.org/index.php/JIME/index
Irawan, F., & Puteri, H. E. (2020). Interaksi Aspek Permodalan, Risiko Pembiayaan, dan Indikator Makroekonomi Dalam Mempengaruhi Profitabilitas BPRS di Indonesia Periode 2014-2018. Jurnal Benefita, 5(3), 401. https://doi.org/10.22216/jbe.v5i3.5623
Kasmir, D. (2014). Bank dan Lembaga Keuangan Lainnya. PT. Rajagrafindo Persada.
Lee, I., & Shin, Y. J. (2018). Fintech: Ecosystem, business models, investment decisions, and challenges. Business Horizons, 6(1), 35–46. https://doi.org/10.1016/j.bushor.2017.09.003
Lestari, N. P. M. (2019). Pemahaman Generasi Milenial Berinvestasi di Peer to Peer Lending. Jurnal Manajemen Bisnis, 16(3), 17–30.
Marginingsih, R. (2018). Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Jurnal Ecodemica, 2(1).
OJK. (2022). POJK No. 77/POJK.01/2016 tentang Layanan Pinjam Meminjam Uang Berbasis Teknologi Informasi.
Posumah, R. F. K., Tulung, J. E., & Wangke, S. J. C. (2022). Analisis Pengaruh Rasio Permodalan, Kualitas Piutang, Likuiditas Dan Rasio Gearing Terhadap Profitabilitas Pada Perusahaan Pembiayaan Periode 2017-2020. Jurnal EMBA, 10.
Probowati, L., & Nabhan, F. (2021). Peran Capital Adequacy Ratio (CAR) dalam Mengendalikan Liquidity Risk dan Credit Risk, Sehingga Mampu Mendorong Peningkatan Profitability. In IHTIYATH Jurnal Manajemen Keuangan Syariah, 5(2).
Rachmawati, S., & Marwansyah, S. (2019). Pengaruh Inflasi, Bi Rate, Car, Npl, Bopo Terhadap Profitabilitas Pada Bank Bumn: Pengaruh Inflasi, Bi Rate, Car, Npl, Bopo Terhadap Profitabilitas pada Bank Bumn. Jurnal Mantik, 3(1), 117–122.
Riyadi, S. (2006). Banking Asets and Liability Management.
Santika, A. (2019). Pengaruh Islamic Social Reporting terhadap Profitabilitas (Return on Asset dan Return on Equity) Pada Bank Umum Syariah Di Indonesia. Jurnal Ekonomi Syariah, 4(2), 1. https://doi.org/10.22219/jes.v4i2.9870
Suryadi, A. A., Rinofah, R., & Sari, P. P. (2022). Analisis CAR, NPL, BOPO dan LDR terhadap Profitabilitas. Jurnal Ekonomi, Keuangan & Bisnis Syariah, 4(4).
Syah, T. A. (2018). Pengaruh Inflasi, BI Rate, NPF, Dan BOPO Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia. El-Jizya: Jurnal Ekonomi Islam, 6(1), 133–153.
Syakhrun, M., Amin, A., & A. (2019). Pengaruh CAR, BOPO, NPF dan FDR Terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah di Indonesia. Bongaya Journal of Research in Management, 2. https://ojs.stiem-bongaya.ac.id/index.php/BJRM
Taswan. (2010). Manajemen Perbankan Konsep, Teknik dan Aplikasi (2nd ed.). IPP STIM YKPN.
Tripuspitorini, F. A. (2021). Analisis Pengaruh Inflasi, Nilai Tukar Rupiah, dan BI-Rate terhadap Harga Indeks Saham Syariah Indonesia. Jurnal Maps (Manajemen Perbankan Syariah), 4(2), 112–121.
Warnayanti, K. A., & Dewi, S. K. S. (2017). Peran Risiko Kredit Dalam Memoderasi Pengaruh Kecukupan Modal, Penyaluran Kredit Dan Bopo Terhadap Profitabilitas. E-Jurnal Manajemen Universitas Udayana, 7(1), 105. https://doi.org/10.24843/EJMUNUD.2018.v7.i01.p05
Widyastuti, T., & Riyanto, B. (2018). The Effect of Inflation on Stock Returns: Evidence from Indonesia Stock Exchange. International Journal of Economics, Commerce and Management, 6(10), 51–61.
Published
2024-02-29
How to Cite
DEVIONITA, I Gusti Ayu; DARMAYANTI, Ni Putu Ayu.
PENGARUH PERMODALAN RISIKO OPERASIONAL DAN TINGKAT SUKU BUNGA TERHADAP PROFITABILITAS PERUSAHAAN FINTECH LENDING.
E-Jurnal Manajemen, [S.l.], v. 13, n. 2, p. 171 - 190, feb. 2024.
ISSN 2302-8912.
Available at: <https://ojs.unud.ac.id/index.php/manajemen/article/view/103645>. Date accessed: 27 apr. 2024.
doi: https://doi.org/10.24843/EJMUNUD.2024.v13.i02.p01.
Issue
Section
Articles
