Sales Growth Memoderasi Transfer Pricing, Thin Capitalization, Profitabilitas, dan Bonus Plan Terhadap Tax Avoidance Practice
Abstract
The study was conducted to obtain empirical evidence testing the moderating effect of sales growth on the effect of transfer pricing, thin capitalization, profitability and bonus plans on tax avoidance. Tax avoidance is a tax planning practice to reduce the company's tax burden by taking advantage of imperfections in the law. The research population is multinational companies in the manufacturing sector which are listed on the Indonesia Stock Exchange in 2016-2020. The data analysis technique used is Moderated Regression Analysis (MRA). The results of the analysis provide evidence that thin capitalization and profitability have a positive effect on tax avoidance, while transfer pricing and bonus plans have no effect on tax avoidance, then sales growth is able to weaken the effect of thin capitalization, profitability and bonus plans but is unable to weaken the effect of transfer pricing on tax avoidance.
Keywords: Tax Avoidance; Transfer Pricing; Thin Capitalization; Profitability; Bonus Plans; Sales Growth.
Downloads
Download data is not yet available.
References
Agata, G., Lembut, P. I., & Oktariani, F. (2021). Analisis Determinan Transfer Pricing pada Perusahaan Multinasional yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Ilmiah Wahana Akuntansi, 16(1), 74–93.
Amidu, M., Coffie, W., & Acquah, P. (2019). Transfer pricing, earnings management and tax avoidance of firms in Ghana. Journal of Financial Crime, 26(1), 235–259.
Ardianti, P. N. H. (2019). Profitabilitas, leverage, dan komite audit pada tax avoidance. E-Jurnal Akuntansi Universitas Udayana, 26(3), 2020–2040.
Asmirahanti, M. F. (2018). Pengaruh Firm Size dan Bonus Plan terhadap Penghindaran Pajak dengan Keputusan Transfer Pricing sebagai Variabel Intervening. Jurnal UIN Syarif Hidayatullah.
Budianti, S., & Curry, K. (2018). Pengaruh Profitabilitas, Likuiditas, Dan Capital Intensity Terhadap Penghindaran Pajak (Tax Avoidance). In Prosiding Seminar Nasional Cendekiawan, 1205–1209.
Donaldson, L., & Davis, J. H. (1991). Stewardship Theory or Agency Theory : CEO Governance and Shareholder Returns. Australian Journal of Management, 16, 49–64.
Falbo, T. D., & Firmansyah, A. (2018). Thin Capitalization, Transfer Pricing Aggresiveness, Penghindaran Pajak. Indonesian Journal of Accounting and Governance, 2(1), 1–28.
Handayani, A. (2017). Struktur Modal Perusahaan Multinasional dan Perusahaan Domestik pada Indeks LQ 45. MANAJERIAL, 3(1), 13–25.
Hartati, W., Desmiyawati, & Julita. (2015). Tax Minimization, Tunneling Incentive dan Mekanisme Bonus terhadap Keputusan Transfer Pricing Seluruh Perusahaan yang Listing di Bursa Efek Indonesia. Simposium Nasional Akuntansi XVIII.
Herianti, E., & Chairina, S. W. (2019). Does Transfer Pricing Improve the Tax Avoidance through Financial Reporting Aggressiveness ? KnE Social Sciences, 357–376.
Jacob, J. (1995). Taxes and transfer pricing: Income shifting and the volume of intra-firm transfers. Northwestern University.
Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (1976). Theory of The Firm: Managerial Behaviour Agency Cost and Ownership Structure. Journal of Financial Economics, 3, 305–360.
Kurniasih, T., Sari, R., & Maria, M. (2013). Pengaruh return on assets, leverage, corporate governance, ukuran perusahaan dan kompensasi rugi fiskal pada tax avoidance. Buletin Studi Ekonomi, 18(1), 4427.
Mahanani, A., Titisari, K. H., & Nurlaela, S. (2017). Pengaruh Karakteristik Perusahaan, Sales Growth dan CSR terhadap Tax Avoidance. Seminar Nasional IENACO.
Maulana, M., Marwa, T., & Wahyudi, T. (2018). The Effect of Transfer Pricing, Capital Intensity and Financial Distress on Tax Avoidance with Firm Size as Moderating Variables. Modern Economics, 11(1), 122–128.
Nadhifah, M., & Arif, A. (2020). Transfer Pricing, Thin Capitalization, Financial Distress, Earning Management, dan Capital Intensity Terhadap Tax Avoidance Dimoderasi oleh Sales Growth. Jurnal Magister Akuntansi Trisakti, 7(2).
OECD. (2012). Capitalisation Legislation: A Background Paper of Country Tax Administrations.
OECD. (2019). PISA 2018. PISA 2018 Result Combined Executive Summaries. PISA-OECD Publishing.
Olivia, I., & Dwimulyani, S. (2019). Pengaruh Thin Capitalization dan Profitabilitas Terhadap Penghindaran Pajak dengan Kepemilikan Institusional sebagai Variabel Moderasi. Prosiding Seminar Nasional Pakar Ke 2: Sosial Dan Humaniora, 1–10.
Permata, A. D., Nurlaela, S., & Masitoh, E. (2018). Pengaruh Size, Age, Profitability, Leverage, dan Sales Growth terhadap Tax Avoidance. Jurnal Akuntansi Dan Pajak, 19(01), 10–20.
Prakoso, K. B. (2014). Pengaruh Profitabilitas, Kepemilikan Keluarga dan Corporate Governance Terhadap Penghindaran Pajak di Indonesia. SNA 17, Mataram.
Refgia, T., Ratnawati, V., & Rusli. (2017). Pengaruh Pajak, Mekanisme Bonus, Ukuran Perusahaan, Kepemilikan Asing, dan Tunneling Incentive terhadap Transfer Pricing (Perusahaan Sektor Industri Dasar dan Kimia yang Listing di BEI Tahun 2011-2014). JOM FeKon, 4(1), 543–555.
Rifan, D. F. (2019). Analisis Penerapan Tunneling Incentive dan Mekanisme Bonus terhadap Praktik Penghindaran Pajak. Ilmiah Keuangan Dan Perbankan, 31–37.
Rizki, M. Q. A., & Fuadi, R. (2019). Pengaruh Karakter Eksekutif, Profitabilitas, Sales Growth Dan Corporate Social Responsbility Terhadap Tax Avoidance Pada Perusahaan Non-Keuangan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2011- 2015. Jurnal Ilmiah Mahasiswa Ekonomi Akuntansi, 4(3), 547–557.
Saifudin, & Putri, L. S. (2018). Determinasi Pajak, Mekanisme Bonus, Dan Tunneling Incentive Terhadap Keputusan Transfer Pricing Pada Emiten BEI. AGREGAT: Jurnal Ekonomi Dan Bisnis, 2(1), 32–43.
Saputra, M. D. R., & Asyik, N. F. (2017). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, Dan Corporate Governance Terhadap Tax Avoidance. Jurnal Akuntansi Universitas Negri Padang, 6(8), 1–19.
Sari, A. Y., & Kinasih, H. W. (2021). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, dan Kepemilikan Institusional terhadap Tax Avoidance. Dinamika Akuntansi Keuangan Dan Perbankan, 10(1), 51–61.
Sari, M., & Devi, H. . (2018). Pengaruh corporate governance dan profitabilitas terhadap tax avoidance. Jurnal Akuntansi, 2(2), 298–306.
Sari, M. P., Majidah, E. A., & Raharja, S. (2022). Effect of Bonus Plan, Debt Covenant, Firm Size And Tunneling Incentive On Tax Avoidance With Transfer Pricing As Intervening Variables. Academy of Accounting and Financial Studies Journal, 26, 1–9.
Sari, & Puryandani, S. (2019). Pengaruh Pajak, Tunneling Incentive, Good Corporate Governance Dan Mekanisme Bonus Terhadap Transfer Pricing (Studi Kasus pada Perusahaan Pertambangan yang Tercatat di BEI Periode 2014-2017). JP Feb UNSOED, 9(1).
Siahaan, H. (2004). Teori Optimalisasi Struktur Modal dan Aplikasinya di dalam Memaksimumkan Nilai Perusahaan. Jurnal Keuangan Dan Moneter, 7(1).
Taylor, G., & Richardson, G. (2013). The determinants of thinly capitalized tax avoidance structures: Evidence from Australian firms. Journal of International Accounting, Auditing and Taxation, 22(1), 12–25.
Wati, T. K., Sriyanto, S., & Khaerunnisa, E. (2018). Pengaruh Kebijakan Dividen Terhadap Nilai Perusahaan Dengan Kebijakan Hutang Sebagai Variabel Intervening Pada Perusahaan Sub Sektor Industri Barang Konsumsi Periode 2011-2016. Jurnal Manajemen Dan Bisnis, 11(1), 14–16.
Wati, & Utomo, R. B. (2020). Pengaruh Thin Capitalization Dan Kepemilikan Manajerial Terhadap Penghindaran Pajak (Studi Empiris Perusahaan Aneka Industri Yang Terdaftar Di Bei Tahun 2016-2018). Naskah Publikasi Program Studi Akuntansi.
Watts, R. L., & Zimmerman, J. L. (1986). Positive Accounting Theory. Englewood Cliff; Prentice Hall Inc.
Zia, I. K., Pratomo, D., & Kurnia, K. (2018). Kepemilikan Institusional Dan Multinationality Dengan Firm Size Dan Leverage Sebagai Variabel Kontrol Terhadap Tax Avoidance. Jurnal Riset Akuntansi Kontemporer, 10(2), 67–73.
Amidu, M., Coffie, W., & Acquah, P. (2019). Transfer pricing, earnings management and tax avoidance of firms in Ghana. Journal of Financial Crime, 26(1), 235–259.
Ardianti, P. N. H. (2019). Profitabilitas, leverage, dan komite audit pada tax avoidance. E-Jurnal Akuntansi Universitas Udayana, 26(3), 2020–2040.
Asmirahanti, M. F. (2018). Pengaruh Firm Size dan Bonus Plan terhadap Penghindaran Pajak dengan Keputusan Transfer Pricing sebagai Variabel Intervening. Jurnal UIN Syarif Hidayatullah.
Budianti, S., & Curry, K. (2018). Pengaruh Profitabilitas, Likuiditas, Dan Capital Intensity Terhadap Penghindaran Pajak (Tax Avoidance). In Prosiding Seminar Nasional Cendekiawan, 1205–1209.
Donaldson, L., & Davis, J. H. (1991). Stewardship Theory or Agency Theory : CEO Governance and Shareholder Returns. Australian Journal of Management, 16, 49–64.
Falbo, T. D., & Firmansyah, A. (2018). Thin Capitalization, Transfer Pricing Aggresiveness, Penghindaran Pajak. Indonesian Journal of Accounting and Governance, 2(1), 1–28.
Handayani, A. (2017). Struktur Modal Perusahaan Multinasional dan Perusahaan Domestik pada Indeks LQ 45. MANAJERIAL, 3(1), 13–25.
Hartati, W., Desmiyawati, & Julita. (2015). Tax Minimization, Tunneling Incentive dan Mekanisme Bonus terhadap Keputusan Transfer Pricing Seluruh Perusahaan yang Listing di Bursa Efek Indonesia. Simposium Nasional Akuntansi XVIII.
Herianti, E., & Chairina, S. W. (2019). Does Transfer Pricing Improve the Tax Avoidance through Financial Reporting Aggressiveness ? KnE Social Sciences, 357–376.
Jacob, J. (1995). Taxes and transfer pricing: Income shifting and the volume of intra-firm transfers. Northwestern University.
Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (1976). Theory of The Firm: Managerial Behaviour Agency Cost and Ownership Structure. Journal of Financial Economics, 3, 305–360.
Kurniasih, T., Sari, R., & Maria, M. (2013). Pengaruh return on assets, leverage, corporate governance, ukuran perusahaan dan kompensasi rugi fiskal pada tax avoidance. Buletin Studi Ekonomi, 18(1), 4427.
Mahanani, A., Titisari, K. H., & Nurlaela, S. (2017). Pengaruh Karakteristik Perusahaan, Sales Growth dan CSR terhadap Tax Avoidance. Seminar Nasional IENACO.
Maulana, M., Marwa, T., & Wahyudi, T. (2018). The Effect of Transfer Pricing, Capital Intensity and Financial Distress on Tax Avoidance with Firm Size as Moderating Variables. Modern Economics, 11(1), 122–128.
Nadhifah, M., & Arif, A. (2020). Transfer Pricing, Thin Capitalization, Financial Distress, Earning Management, dan Capital Intensity Terhadap Tax Avoidance Dimoderasi oleh Sales Growth. Jurnal Magister Akuntansi Trisakti, 7(2).
OECD. (2012). Capitalisation Legislation: A Background Paper of Country Tax Administrations.
OECD. (2019). PISA 2018. PISA 2018 Result Combined Executive Summaries. PISA-OECD Publishing.
Olivia, I., & Dwimulyani, S. (2019). Pengaruh Thin Capitalization dan Profitabilitas Terhadap Penghindaran Pajak dengan Kepemilikan Institusional sebagai Variabel Moderasi. Prosiding Seminar Nasional Pakar Ke 2: Sosial Dan Humaniora, 1–10.
Permata, A. D., Nurlaela, S., & Masitoh, E. (2018). Pengaruh Size, Age, Profitability, Leverage, dan Sales Growth terhadap Tax Avoidance. Jurnal Akuntansi Dan Pajak, 19(01), 10–20.
Prakoso, K. B. (2014). Pengaruh Profitabilitas, Kepemilikan Keluarga dan Corporate Governance Terhadap Penghindaran Pajak di Indonesia. SNA 17, Mataram.
Refgia, T., Ratnawati, V., & Rusli. (2017). Pengaruh Pajak, Mekanisme Bonus, Ukuran Perusahaan, Kepemilikan Asing, dan Tunneling Incentive terhadap Transfer Pricing (Perusahaan Sektor Industri Dasar dan Kimia yang Listing di BEI Tahun 2011-2014). JOM FeKon, 4(1), 543–555.
Rifan, D. F. (2019). Analisis Penerapan Tunneling Incentive dan Mekanisme Bonus terhadap Praktik Penghindaran Pajak. Ilmiah Keuangan Dan Perbankan, 31–37.
Rizki, M. Q. A., & Fuadi, R. (2019). Pengaruh Karakter Eksekutif, Profitabilitas, Sales Growth Dan Corporate Social Responsbility Terhadap Tax Avoidance Pada Perusahaan Non-Keuangan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Tahun 2011- 2015. Jurnal Ilmiah Mahasiswa Ekonomi Akuntansi, 4(3), 547–557.
Saifudin, & Putri, L. S. (2018). Determinasi Pajak, Mekanisme Bonus, Dan Tunneling Incentive Terhadap Keputusan Transfer Pricing Pada Emiten BEI. AGREGAT: Jurnal Ekonomi Dan Bisnis, 2(1), 32–43.
Saputra, M. D. R., & Asyik, N. F. (2017). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, Dan Corporate Governance Terhadap Tax Avoidance. Jurnal Akuntansi Universitas Negri Padang, 6(8), 1–19.
Sari, A. Y., & Kinasih, H. W. (2021). Pengaruh Profitabilitas, Leverage, dan Kepemilikan Institusional terhadap Tax Avoidance. Dinamika Akuntansi Keuangan Dan Perbankan, 10(1), 51–61.
Sari, M., & Devi, H. . (2018). Pengaruh corporate governance dan profitabilitas terhadap tax avoidance. Jurnal Akuntansi, 2(2), 298–306.
Sari, M. P., Majidah, E. A., & Raharja, S. (2022). Effect of Bonus Plan, Debt Covenant, Firm Size And Tunneling Incentive On Tax Avoidance With Transfer Pricing As Intervening Variables. Academy of Accounting and Financial Studies Journal, 26, 1–9.
Sari, & Puryandani, S. (2019). Pengaruh Pajak, Tunneling Incentive, Good Corporate Governance Dan Mekanisme Bonus Terhadap Transfer Pricing (Studi Kasus pada Perusahaan Pertambangan yang Tercatat di BEI Periode 2014-2017). JP Feb UNSOED, 9(1).
Siahaan, H. (2004). Teori Optimalisasi Struktur Modal dan Aplikasinya di dalam Memaksimumkan Nilai Perusahaan. Jurnal Keuangan Dan Moneter, 7(1).
Taylor, G., & Richardson, G. (2013). The determinants of thinly capitalized tax avoidance structures: Evidence from Australian firms. Journal of International Accounting, Auditing and Taxation, 22(1), 12–25.
Wati, T. K., Sriyanto, S., & Khaerunnisa, E. (2018). Pengaruh Kebijakan Dividen Terhadap Nilai Perusahaan Dengan Kebijakan Hutang Sebagai Variabel Intervening Pada Perusahaan Sub Sektor Industri Barang Konsumsi Periode 2011-2016. Jurnal Manajemen Dan Bisnis, 11(1), 14–16.
Wati, & Utomo, R. B. (2020). Pengaruh Thin Capitalization Dan Kepemilikan Manajerial Terhadap Penghindaran Pajak (Studi Empiris Perusahaan Aneka Industri Yang Terdaftar Di Bei Tahun 2016-2018). Naskah Publikasi Program Studi Akuntansi.
Watts, R. L., & Zimmerman, J. L. (1986). Positive Accounting Theory. Englewood Cliff; Prentice Hall Inc.
Zia, I. K., Pratomo, D., & Kurnia, K. (2018). Kepemilikan Institusional Dan Multinationality Dengan Firm Size Dan Leverage Sebagai Variabel Kontrol Terhadap Tax Avoidance. Jurnal Riset Akuntansi Kontemporer, 10(2), 67–73.
Published
2022-04-26
How to Cite
SURYANTARI, Ni Putu Lissya; MIMBA, Ni Putu Sri Harta.
Sales Growth Memoderasi Transfer Pricing, Thin Capitalization, Profitabilitas, dan Bonus Plan Terhadap Tax Avoidance Practice.
E-Jurnal Akuntansi, [S.l.], v. 32, n. 4, p. 831-844, apr. 2022.
ISSN 2302-8556.
Available at: <https://ojs.unud.ac.id/index.php/akuntansi/article/view/83243>. Date accessed: 19 nov. 2024.
doi: https://doi.org/10.24843/EJA.2022.v32.i04.p01.
Issue
Section
Artikel
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-ShareAlike 4.0 International License.
